تسعير الفوركس

يُستخدم سوق الفوركس الفوري من أجل إجراء عمليات تداول العملات الفورية. ويشير المصطلح "فوري" إلى اتفاقية التسوية القياسية التي تتم في غضون يومي عمل بعد تاريخ التداول (المعروف كـ T+2) ¹. على سبيل المثال، ستتم تسوية عملية تداول أزوج العملات "اليورو مقابل الدولار الأمريكي" -التي تم إجراؤها يوم الاثنين- في يوم الأربعاء (إذا لم تكن هناك أي عطلة رسمية في أي من بلدي العملتين في الثلاثاء أو الأربعاء، في هذه الحالة ستتم تسوية عملية التداول في يوم العمل التالي المتاح). تشير فترة التسوية إلى الفترة الزمنية المخصصة لكلا الطرفين للوفاء بالتزامات التداول. في ساكسو بنك، لا تتم تسوية عمليات التداول الفورية للفوركس. بدلًا من ذلك، يتم ترحيل عقد المراكز المفتوحة في نهاية يوم التداول (17:00 حسب التوقيت الشرقي القياسي) إلى يوم العمل التالي المتاح².

يتكون التمديد من مكونين؛ نقاط التبييت لليوم التالي/الغد (السعر الآجل) وتمويل الربح/الخسارة التي لا يمكن تحقيقها (فائدة التمويل).

1. نقاط التبييت لليوم التالي/الغد (السعر الآجل)
تنشأ أسعار فائدة الشراء/البيع لكل عملة من نقاط التبييت التي تعرضها بنوك من الدرجة الأولى. تُضاف هوامش الربح الخاصة بالعميل إلى أسعار الفائدة المشتقة، والتي تُستخدم بعد ذلك لحساب نقاط التبييت لكلٍ من أزواج العملات. تُستخدم نقاط التبييت هذه لتعديل سعر افتتاح المراكز التي ⁴ تم ترحيلها إلى يوم العمل التالي².

2. تمويل الربح/الخسارة الغير المحققة (فائدة التمويل)
يخضع أي الربح/الخسارة الغير محققة على الصفقات التي تم ترحيلها من أحد الأيام لليوم التالي إلى إضافة فائدة أو خصمها. ويُحسب الربح/الخسارة غير المحققة على أنهما الفرق بين سعر افتتاح أحد المراكز (ربما تم تصحيحه لعمليات التجديد السابقة لليوم التالي/الغد) والسعر الفوري في وقت تنفيذ التجديد.

يُحسب السعر بناءً على أسعار فائدة السوق اليومية بالإضافة إلى/مع خصم هامش الربح المقابل إلى +/- 2.00%. ويُستخدم السعر النهائي لتعديل سعر افتتاح المركز⁴.

مثال: شراء 100,000 يورو مقابل دولار أمريكي "EURUSD" فورًا يوم الاثنين، وبيع 100,000 يورو مقابل دولار أمريكي "EURUSD" فورًا يوم الثلاثاء.

¹ تنطبق اتفاقية التسوية القياسية الخاصة بـ T+2 على غالبية أزواج العملات؛ ومع ذلك توجد استثناءات لهذه القاعدة، مثل زوج العملات USDCAD، الذي يمتلك اتفاقية تسوية ليوم واحد بعد تاريخ التداول (T+1).

² اتفاقية الأسواق العالمية هي أن يتم ترحيل تاريخ الاستحقاق إلى الساعة 17:00 حسب التوقيت الشرقي القياسي، ومع ذلك هناك استثناءات لهذه القاعدة، مثل الدولار النيوزيلندي "NZD"، والذي يتم ترحيله إلى الساعة 07:00 بتوقيت نيوزيلاندا.

³ يتم تطبيق هامش ربحي +/- 0.30% إضافي إلى تقاطع عملات البيزو المكسيكي (MXN)، والروبل الروسي (RUB)، والليرة التركية (TRY)، والراند الجنوب أفريقي (ZAR).

⁴ قابل للتطبيق على منهجية التجديد الافتراضية.

⁵ من منظور تنفيذ أفضل، تتم ملاحظة سعر السوق لكل عملة في جلسة التداول بأفضل سيولة في المتوسط. مما يعني أن أسعار السوق بجميع العملات، باستثناء الدولار السنغافوري "SGD"، ودولار هونج كونج "HKD"، واليوان الرنمينبي "CNH"، والبات التايلندي "THB"، تتم مراقبتها في الجلسة الأوروبية بين الساعة 8:00 و10:00 بتوقيت جرينتش. وبالنسبة لأسعار السوق التي تخص كلًا من الدولار السنغافوري "SGD"، ودولار هونج كونج "HKD"، واليوان الرنمينبي "CNH"، والبات التايلندي "THB"، تتم مراقبتها في الساعة 14:00 بتوقيت هونج كونج.

⁶ يتم ضبط سعر افتتاح المركز بواسطة السعر الآجل وفائدة التمويل، في الوقت الذي يكون فيه الربح/الخسارة غير المحققة متاحين للعرض في وحدة المراكز.