سياسة المشاركة

1. مقدمة

ساكسو بنك هو شركة دولية للمستثمرين والمتداولين الجادين في الاستثمار لتحقيق أهدافهم المالية الخاصة ولإحداث تأثير في الأشياء التي يقدرونها. ولأكثر من 30 عامًا، أتقنا تصميم منصاتنا الرائدة في الصناعة لمنح عملائنا وصولاً منظمًا وموثوقًا إلى أكثر من 70000 أداة مالية.

يوفر ساكسو بنك حلولاً تقديرية لإدارة المحافظ عبر فئات الأصول المختلفة للعملاء في جميع أنحاء العالم ليتم استثمارها لتحقيق أهدافهم المالية الخاصة، ولكن أيضا في الأشياء التي يقدرونها.

2. النطاق والهدف

يهدف ساكسو بنك إلى تقديم قيمة طويلة الأجل لاستثمارات العملاء من خلال أنشطة المشاركة من خلال اختيار موفري خدمات المحافظ النموذجية من الجهات الخارجية. تصف هذه السياسة نهج المشاركة الذي يتبعه ساكسو بنك عند الشراكة مع موفري خدمات المحافظ النموذجية من الجهات الخارجية.

وتنطبق السياسة على ساكسو بنك أي/أس بما في ذلك جميع الشركات التابعة المملوكة بالكامل أو جزئيًا. وفي حالة وجود اختلافات في المتطلبات التنظيمية المحلية، يكون للتنظيم المحلي الأسبقية والسياسات المحلية، وسيتم صياغة الإجراءات لتعكس ‏‫الانحراف عن هذه الوثيقة.‬ تمت الموافقة على هذه السياسة من قبل لجنة إدارة أصول مجموعة ساكسو بنك، والتي تتكون من أصحاب المصلحة في الإدارة العليا، وتخضع لمراجعات منتظمة، والتي تتم بصورة سنوية على الأقل.

ولا تنطبق السياسة على المنتجات المالية المقدمة على منصات ساكسو بنك للعملاء الذين يستثمرون بأنفسهم. ولا تغطي السياسة استراتيجيات التداول المنفذة باستخدام المشتقات.

وتتم مراجعة هذه السياسة وتحديثها عند الحاجة وبشكل سنوي على الأقل.

3. تعريفات

ولائحة الاستدامة في قطاع الخدمات المالية (SFDR) هي لائحة الاتحاد الأوروبي 2019/2088 بشأن الإفصاحات المتعلقة بالاستدامة في قطاع الخدمات المالية. ينطبق هذا على ساكسو بنك فيما يتعلق بخدمات إدارة المحافظ التقديرية.

تعني الملكية النشطة (المشاركة) استخدام الحقوق وموقف الملكية للتأثير على أنشطة أو سلوك الشركات المستثمر فيها بناء على اعتبارات مالية و/أو اعتبارات مادية مؤثرة.

تشير إدارة الأصول المسؤولة إلى الحفاظ على قيمة الأصول التي عهد بها إلى كيان واحد نيابة عن الآخرين وتعزيزها. وهي تعكس حقيقة أن أي وسيط استثمار يعتني بالأصول نيابة عن مستفيد أو عميل لديه التزامات ذات طبيعة ائتمانية.

موفر خدمات المحفظة النموذجية التابع لجهة خارجية عبارة عن جهة خارجية يتعامل معها ساكسو بنك أي/أس أو أي من الشركات التابعة له بغرض شراء محافظ نموذجية لخدمات إدارة المحافظ التقديرية لساكسو بنك.

الأهمية النسبية المالية هي التأثير المحتمل لمصادر المخاطر المختلفة على عائد خدمة الاستثمار.

والآثار السلبية الرئيسية (PAI) هي الآثار السلبية التي قد تحدثها الاستثمارات على عوامل الاستدامة كما تم قياسها من خلال المؤشرات المحددة في لائحة الاستدامة في قطاع الخدمات المالية (SFDR).

عوامل الاستدامة هي المسائل البيئية والاجتماعية والمتعلقة بالموظفين، واحترام حقوق الإنسان، ومكافحة الفساد ومسائل مكافحة الرشوة.

4. عمليات إدارة المحافظ التقديرية

سيوفر ساكسو بنك خدمات إدارة المحافظ التقديرية بالشراكة مع موفري خدمات المحافظ النموذجية من الجهات الخارجية. وبالتالي، تتم أي مشاركة نشطة من خلال موفري خدمات المحافظ النموذجية من الجهات الخارجية هؤلاء. يبدأ تأثير ساكسو بنك باختيارهم. لقد طور ساكسو بنك إجراءات مرتبطة ونموذج بطاقة أداء لقياس جميع الجوانب ذات الصلة لموفري خدمات المحافظ النموذجية من الجهات الخارجية المحتملين، بما في ذلك جهود إدارة الأصول المسؤولة.

لذلك، خلال مرحلة العناية الواجبة، سيقوم ساكسو بنك بتقييم ما إذا كان موفرو خدمات المحافظ النموذجية من الجهات الخارجية لديهم سياسات مشاركة وتصويت لتحقيق الأهداف، أو الأهداف المحددة لاستراتيجيات محددة. ويواصل ساكسو بنك التحقق من جهود الإدارة المسؤولة للأصول طوال فترة الشراكة. ويتم استخدام العناية الواجبة لاختيار وكذلك للمراقبة والمراجعة المستمرة لموفري خدمات المحافظ النموذجية من الجهات الخارجية. يتفاعل ساكسو بنك على أساس ربع سنوي مع موفري خدمات المحافظ النموذجية من الجهات الخارجية حول كيفية تأثيرهم على تأثير الشركات المستثمر فيها على المسائل المتعلقة بالاستدامة وفقا لتفويضات الاستراتيجيات المحددة. ويوفر هذا الحوار لساكسو بنك رؤية أكبر للشركات أو الصناديق الفردية. ومع ذلك، نظرًا لأن ساكسو بنك ليس لديه حاليا مواقف بشأن تقليل تأثيرات الآثار السلبية الرئيسية على عوامل الاستدامة، فإن الحوار يركز على الحصول على معلومات حول كيفية أداء استراتيجية معينة مقابل الأهداف والغايات المحددة. وفي الوقت الحالي، لا يتم توجيه الحوار نحو أي جهد محدد للحد من تأثير الآثار السلبية الرئيسية، ما لم يتم النظر في استراتيجية الاستثمار المحددة على مستوى المنتج.

إذا كانت هناك اعتبارات للآثار السلبية الرئيسية على مستوى المنتج، فسيقوم ساكسو بنك بمراقبة الحد من تلك المعرفات المحددة للآثار السلبية الرئيسية. وفيما يلي توقعات المشاركة من قبل موفري خدمات المحافظ النموذجية من الجهات الخارجية عندما تكون هناك اعتبارات للآثار السلبية الرئيسية على مستوى المنتج:

• المشاركة هي حوار مع شركة مستثمر فيها، بقصد التحفيز لإحداث التغيير في القضايا البيئية أو الاجتماعية أو الحوكمة بما يتماشى مع الأهداف، أو الأهداف المحددة لاستراتيجيات محددة. ويجب على موفري خدمات المحافظ النموذجية من الجهات الخارجية إثبات أن لديهم سياسة للمشاركة والتصويت وشرح كيفية تطبيقها على استراتيجية محددة وكيف يضيفون قيمة من خلال تأثيرهم.
• يجب على موفري خدمات المحافظ النموذجية من الجهات الخارجية إظهار عملياتهم وتحديد الأهداف بالإضافة إلى تتبع التقدم المحرز في المشاركة من حيث التأثير والنتائج مقابل الأهداف والغايات.
• ويتوقع ساكسو بنك أن يقوم موفرو خدمات المحافظ النموذجية من الجهات الخارجية بالإبلاغ عن النجاحات التي تحققت كنتائج لجهود المشاركة، ويعمل مع هذه الجهات الخارجية لجعل هذه التقارير أكثر منهجية. وإذا لم يحقق أحد موفري خدمات المحافظ النموذجية من الجهات الخارجية تحسينات كافية على تخفيض الآثار السلبية الرئيسية خلال أكثر من فترة واحدة تم إعداد تقرير بها، فسيتم تقييمه وتصنيفه في مراجعة العناية الواجبة المستمرة لموفر خدمات المحافظ النموذجية التابع للجهة الخارجية الذي يجريه ساكسو بنك على جميع شركائه.

5. الأدوار والمسؤوليات

ويجري ساكسو بنك العناية الواجبة على جميع موفري خدمات المحافظ النموذجية المحتملين لساكسو بنك وأي من الشركات التابعة له. يتم تحليل جميع وثائق العناية الواجبة ذات الصلة وتصنيفها في بطاقة أداء فيما يتعلق بالمرشحين المحتملين.

تقوم لجنة الاستثمار في المجموعة بمراجعة جميع المواد بالإضافة إلى بطاقة الأداء وتقديم المدخلات قبل إرسالها للموافقة عليها إلى لجنة إدارة أصول المجموعة حيث تجتمع الإدارة العليا داخل المجموعة على أساس متكرر. تقدم لجنة إدارة أصول المجموعة تقاريرها إلى لجنة المخاطر الإدارية حيث يحضر مجلس الإدارة بالإضافة إلى ممثلين من الخط الثاني والخط الثالث.